رسانه اجتماعی - تحلیلی بازار سرمایه
مطالب معصومه عیدانی
ارتباطات معصومه عیدانی
...

عنوان بلاگ : اعتبار اسنادی (Letter Of Credit )
دسته : آموزشی


خلاصه هنگامی که خریدار و فروشنده در دو کشور مختلف اقامت دارند و فروشنده نمی‌خواهد کالاهای مورد معامله پیش از پرداخت بها در اختیار خریدار قرار گیرد و خریدار نیز می‌خواهد پیش از تحویل کالاها، پرداختی را انجام ندهد اعتبار اسنادی Letter of Credit شکل می‌گیرد. در حقیقت این اعتبار، تعهدی از بانک است که به خریدار و فروشنده داده می‌شود.اسناد اعتباری می‌تواند تضمین پرداخت برای یک معامله باشد.

بررسی کارکرد ال سی با یک مثال

فرض کنید شخصی کالایی را از کشور دیگری وارد می کند.خریدار می خواهد به اندازه ۵۰۰٬۰۰۰ دلار از فروشنده کالا بخرد و وارد کشورش کند.فروشنده قبول می کند فرصتی ۶۰ روزه به خریدار برای پرداخت بدهد به شرطی که به او یک ال سی ۹۰ روزه برای کل مبلغ بدهد. مراحل دریافت ال سی در زیر امده است:

۱-خریدار به یکی از بانک های کشور خود که در آن حساب دارد مراجعه می کند و درخواست یک ال سی ۵۰۰٬۰۰۰ دلاری برای فروشنده، به عنوان ذینفع، می کند.

۲-بانک کشور خریدار می تواندیا با طی مراحل تایید یک وام و یا با دریافت پول (به اندازه درخواست بعلاوه حق الزحمه که معمولاً از ۱٪ تا ۸٪ مقدار اسمی ال سی است) از خریدار، ال سی را صادر کند.

۳-بانک کشور خریدار یک نسخه از ال سی صادر شده را به بانک کشور فروشنده، که فروشنده در آن حساب دارد، می فرستد به این معنا که پول آماده است و می توانند محموله کالا را که خریدار درخواست داده با اطمینان کامل از پرداخت، تحویل بدهند.

۴-بانک کشور خریدار با دریافت اسناد قید شده در ال سی و همخوانی با شرایط ال سی، مبلغ ۵۰۰٬۰۰۰ دلار را به بانک کشور فروشنده انتقال می دهد که به حساب فروشنده واریز می شود.

۵-بانک صادر کننده (در اینجا بانک کشور خریدار) فقط هنگامی که اسناد قید شده در ال سی را دریافت کرد و تمام شرایط ال سی براورده شد، موظف است مقدار ال سی را بپردازد.

طرفین درگیر در اعتبارات اسنادی

تمام عوامل درگیر در این پروسه به صورت نمادین نشان داده شده است. فقط لازم به توضیح است که بانک پوششی معمولا زمانی استفاده می شود که بانک گشاینده اعتبار نزد بانک ابلاغ کننده که در کشور فروشنده است حساب ندارد و کار پرداخت وجه اعتبار را از طریق بانکی دیگر که بانک پوشش دهنده نامیده می شود انجام می دهد.

انواع اعتبار اسنادی

۱- اعتبار اسنادی وارداتی یا صادراتی:

به اعتباری که خریدار برای واردات به کشور خود گشایش می کند اعتبار وارداتی و این اعتبار از لحاظ فروشنده کالا که در کشور دیگر قرار دارد اعتبار صادراتی میباشد.

۲- اعتبارات اسنادی قابل برگشت: Revocable L/C

در این نوع اعتبار ، خریدار و یا بانک گشایش کننده اعتبار میتواند بدون اطلاع ذینفع ، هرگونه تغییر یا اصلاحی در شرایط اعتبار بوجود آورد(بدون اجازه فروشنده)واضح است از این نوع اعتبار استفاده چندانی نمیشود زیرا فروشنده اطمینان لازم را نسبت به پایدار ماندن اعتبار و انجام تعهدات خریدار ندارد.

۳- اعتبار اسنادی غیر قابل برگشت:Irrevocable L/C

در اعتبار اسنادی غیر قابل برگشت هرگونه تغییر شرایط اعتبار از جانب خریدار یا بانک گشایش کننده اعتبار موکول به موافقت و رضایت فروشنده بوده. فروشندگان معمولا از این گونه اعتبار استقبال بیشتری میکنند.

۴- اعتبار اسنادی تایید شده: Confirmed L/C

اعتباری است که خریدار ملزم میشود تا اعتبار صادره از سوی بانک خود را به تایید هر بانک معتبر دیگر کخ مورد نظر فروشنده است، برساند .این نوع اعتبار اسنادی حاکی از اطمینان نداشتن به حیثیت اعتباری بانک صادر کننده و یا وضعیت متزلزل سیاسی یا اقتصادی کشور خریدار است.

۵- اعتبار اسنادی تایید نشده :Unconfirmed L/C

این نوع اعتبار در شرایط متعارف و بدون نیاز به تایید بانک دیگری گشایش می یابد. اگر در شرایط اعتبار کلمه Confirmedذکر نشود آن اعتبار تایید نشده تلقی میشود

۶- اعتبار اسنادی قابل انتقال:Tranferable L/C

به اعتباری گفته میشود که طبق آن، ذینفع اصلی حق دارد همه یا بخشی از اعتبار گشایش شده را به شخص یا اشخاص انتقال دهد. در واقع این نوع اعتبار یک امتیاز برای فروشنده محسوب میشود

۷- اعتبار اسنادی غیر قابل انتقال: Untransferable L/C

به اعتباری گفته میشود که ذینفع حق واگذاری کل یا بخشی از آن را به دیگری ندارد. در تجارت بین الملل عرف بر غیر قابل انتقال بودن اعتبار است و همچنین در ایران برای گشایش اعتبار قابل انتقال نیاز به مجوز بانک مرکزی میباشد.

۸- اعتبار اسنادی نسیه یا مدت دار(یوزانس): Usance L/C

اعتباری است که وجه اعتبار بلافاصله پس از ارایه اسناد از سوی ذینفع ، پرداخت نمیشود بلکه پرداخت وجه آن، بعد از مدت تعیین شده صورت میگیرد.

۹- اعتبار اسنادی دیداری: At Sight L/C

اعتباری است که طبق آن بانک ابلاغ کننده پس از رویت اسناد حمل ارایه شده از طرف ذینفع (فروشنده)، در صورت رعایت تمامی شریط اعتبار از سوی وی ، بلافاصله وجه آن را پرداخت میکند.

۱۰- اعتبار اسنادی پشت به پشت(اتکایی): Back to Back L/C

این نوع اعتبار اسنادی متشکل از دو اعتبار جدا از هم است. اعتبار اول به نفع ذینفع گشایش می یابد که خود به هر دلیلی قادر به تهیه و ارسال کالا نیست. به همین جهت با اتکا بر اعتباری که به نفع وی گشایش یافته است اعتبار دیگری برای فروشنده دوم (ذینفع دوم) که میتواند کالا را تهیه و ارسال کند ، از طرف ذینفع اول گشایش می یابد.


۱۱- اعتبار اسنادی ماده قرمز: Red Clause L/C

در این نوع اعتبار فروشنده میتواند قبل از ارسال کالا، وجوهی را بصورت پیش پرداخت از بانک ابلاغ کننده یا تایید کننده دریافت کند.

۱۲-اعتبار اسنادی گردان: Revolving L/C

اعتباری است که پس از هر بار استفاده ذینفع از اعتبار، همان مبلغ اسناد تا سطح اعتبار اولیه افزایش می یابد در واقع بدون احتیاج به افتتاح یا اصلاح اعتبار جدید ، اعتبار موجود خود به خود تجدید میشود.

اعتبار اسنادی داخلی - ریالی

اعتبارات اسنادی داخلی که به ریال ایران گشایش می گردد و مقصد کالا و یا خدمت، اقامتگاه بانکهای مرتبط، متقاضی و ذینفع آن، در داخل مرزهای جغرافیایی جمهوری اسلامی ایران واقع است.

اعتبار اسنادی داخلی ریسک معامله را برای خریدار و فروشنده کاهش داده چون معامله بواسطه و بامحوریت بانک صورت میگیرد و شرایط مورد نظر طرفین توسط اشخاص ثالث دیگری مانند بانک، شرکت بازرسی کننده، حمل و نقل کننده، بیمه، و ... تأیید و تضمین میگردد.

اما معاملات LC محدودیت هایی هم دارد:

  • هزینه بالاتر از دیگر روش ها. استفاده از اعتبار اسنادی گرانتر از دیگر روش هاست و باعث افزایش هزینه می شود. چرا که بانک ها برای گشایش، هر بار اصلاح، هر بار تمدید کارمزد اخذ می نمایند.
  • کنترل سلیقه ای اسناد.علی رغم وجود مقررات UCP و ISBP گاهی اوقات کنترل اسناد بصورت سلیقه ای انجام می گبرد و وحدت رویه کامل بین بانک های درگیر در عملیات اعتبارات اسنادی در کشورهای مختلف وجود ندارد.
  • اعتبارات اسنادی در معاملات متقابل یعنی معاملات بدون پول از جمله معاملات تهاتری کاربرد ندارد.

ضمنا" انواع اعتبارات اسنادی موجود در هر کشور با کشور دیگر متفاوت است و برخی از کشورها که ریسک بالاتری نسبت به تسویه دارن از روشهای محکم تر برای آن کشور استفاده و نرخ های بهره و یوزانس بالاتری درنظر گرفته میشود

منابع:
  • http://www.mehrkalaco.com
  • سایت ویکی پدیا
  • http://www.ramsarco.ir
  • BANKER.IR و http://asrebank.ir

خلاصه هنگامی که خریدار و فروشنده در دو کشور مختلف اقامت دارند و فروشنده نمی‌خواهد کالاهای مورد معامله پیش از پرداخت بها در اختیار خریدار قرار گیرد و خریدار نیز می‌خواهد پیش از تحویل کالاها، پرداختی را انجام ندهد اعتبار اسنادی Letter of Credit شکل می‌گیرد. در حقیقت این اعتبار، تعهدی از بانک است که به خریدار و فروشنده داده می‌شود.اسناد اعتباری می‌تواند تضمین پرداخت برای یک معامله باشد.

بررسی کارکرد ال سی با یک مثال

فرض کنید شخصی کالایی را از کشور دیگری وارد می کند.خریدار می خواهد به اندازه ۵۰۰٬۰۰۰ دلار از فروشنده کالا بخرد و وارد کشورش کند.فروشنده قبول می کند فرصتی ۶۰ روزه به خریدار برای پرداخت بدهد به شرطی که به او یک ال سی ۹۰ روزه برای کل مبلغ بدهد. مراحل دریافت ال سی در زیر امده است:

۱-خریدار به یکی از بانک های کشور خود که در آن حساب دارد مراجعه می کند و درخواست یک ال سی ۵۰۰٬۰۰۰ دلاری برای فروشنده، به عنوان ذینفع، می کند.

۲-بانک کشور خریدار می تواندیا با طی مراحل تایید یک وام و یا با دریافت پول (به اندازه درخواست بعلاوه حق الزحمه که معمولاً از ۱٪ تا ۸٪ مقدار اسمی ال سی است) از خریدار، ال سی را صادر کند.

۳-بانک کشور خریدار یک نسخه از ال سی صادر شده را به بانک کشور فروشنده، که فروشنده در آن حساب دارد، می فرستد به این معنا که پول آماده است و می توانند محموله کالا را که خریدار درخواست داده با اطمینان کامل از پرداخت، تحویل بدهند.

۴-بانک کشور خریدار با دریافت اسناد قید شده در ال سی و همخوانی با شرایط ال سی، مبلغ ۵۰۰٬۰۰۰ دلار را به بانک کشور فروشنده انتقال می دهد که به حساب فروشنده واریز می شود.

۵-بانک صادر کننده (در اینجا بانک کشور خریدار) فقط هنگامی که اسناد قید شده در ال سی را دریافت کرد و تمام شرایط ال سی براورده شد، موظف است مقدار ال سی را بپردازد.

طرفین درگیر در اعتبارات اسنادی

تمام عوامل درگیر در این پروسه به صورت نمادین نشان داده شده است. فقط لازم به توضیح است که بانک پوششی معمولا زمانی استفاده می شود که بانک گشاینده اعتبار نزد بانک ابلاغ کننده که در کشور فروشنده است حساب ندارد و کار پرداخت وجه اعتبار را از طریق بانکی دیگر که بانک پوشش دهنده نامیده می شود انجام می دهد.

انواع اعتبار اسنادی

۱- اعتبار اسنادی وارداتی یا صادراتی:

به اعتباری که خریدار برای واردات به کشور خود گشایش می کند اعتبار وارداتی و این اعتبار از لحاظ فروشنده کالا که در کشور دیگر قرار دارد اعتبار صادراتی میباشد.

۲- اعتبارات اسنادی قابل برگشت: Revocable L/C

در این نوع اعتبار ، خریدار و یا بانک گشایش کننده اعتبار میتواند بدون اطلاع ذینفع ، هرگونه تغییر یا اصلاحی در شرایط اعتبار بوجود آورد(بدون اجازه فروشنده)واضح است از این نوع اعتبار استفاده چندانی نمیشود زیرا فروشنده اطمینان لازم را نسبت به پایدار ماندن اعتبار و انجام تعهدات خریدار ندارد.

۳- اعتبار اسنادی غیر قابل برگشت:Irrevocable L/C

در اعتبار اسنادی غیر قابل برگشت هرگونه تغییر شرایط اعتبار از جانب خریدار یا بانک گشایش کننده اعتبار موکول به موافقت و رضایت فروشنده بوده. فروشندگان معمولا از این گونه اعتبار استقبال بیشتری میکنند.

۴- اعتبار اسنادی تایید شده: Confirmed L/C

اعتباری است که خریدار ملزم میشود تا اعتبار صادره از سوی بانک خود را به تایید هر بانک معتبر دیگر کخ مورد نظر فروشنده است، برساند .این نوع اعتبار اسنادی حاکی از اطمینان نداشتن به حیثیت اعتباری بانک صادر کننده و یا وضعیت متزلزل سیاسی یا اقتصادی کشور خریدار است.

۵- اعتبار اسنادی تایید نشده :Unconfirmed L/C

این نوع اعتبار در شرایط متعارف و بدون نیاز به تایید بانک دیگری گشایش می یابد. اگر در شرایط اعتبار کلمه Confirmedذکر نشود آن اعتبار تایید نشده تلقی میشود

۶- اعتبار اسنادی قابل انتقال:Tranferable L/C

به اعتباری گفته میشود که طبق آن، ذینفع اصلی حق دارد همه یا بخشی از اعتبار گشایش شده را به شخص یا اشخاص انتقال دهد. در واقع این نوع اعتبار یک امتیاز برای فروشنده محسوب میشود

۷- اعتبار اسنادی غیر قابل انتقال: Untransferable L/C

به اعتباری گفته میشود که ذینفع حق واگذاری کل یا بخشی از آن را به دیگری ندارد. در تجارت بین الملل عرف بر غیر قابل انتقال بودن اعتبار است و همچنین در ایران برای گشایش اعتبار قابل انتقال نیاز به مجوز بانک مرکزی میباشد.

۸- اعتبار اسنادی نسیه یا مدت دار(یوزانس): Usance L/C

اعتباری است که وجه اعتبار بلافاصله پس از ارایه اسناد از سوی ذینفع ، پرداخت نمیشود بلکه پرداخت وجه آن، بعد از مدت تعیین شده صورت میگیرد.

۹- اعتبار اسنادی دیداری: At Sight L/C

اعتباری است که طبق آن بانک ابلاغ کننده پس از رویت اسناد حمل ارایه شده از طرف ذینفع (فروشنده)، در صورت رعایت تمامی شریط اعتبار از سوی وی ، بلافاصله وجه آن را پرداخت میکند.

۱۰- اعتبار اسنادی پشت به پشت(اتکایی): Back to Back L/C

این نوع اعتبار اسنادی متشکل از دو اعتبار جدا از هم است. اعتبار اول به نفع ذینفع گشایش می یابد که خود به هر دلیلی قادر به تهیه و ارسال کالا نیست. به همین جهت با اتکا بر اعتباری که به نفع وی گشایش یافته است اعتبار دیگری برای فروشنده دوم (ذینفع دوم) که میتواند کالا را تهیه و ارسال کند ، از طرف ذینفع اول گشایش می یابد.


۱۱- اعتبار اسنادی ماده قرمز: Red Clause L/C

در این نوع اعتبار فروشنده میتواند قبل از ارسال کالا، وجوهی را بصورت پیش پرداخت از بانک ابلاغ کننده یا تایید کننده دریافت کند.

۱۲-اعتبار اسنادی گردان: Revolving L/C

اعتباری است که پس از هر بار استفاده ذینفع از اعتبار، همان مبلغ اسناد تا سطح اعتبار اولیه افزایش می یابد در واقع بدون احتیاج به افتتاح یا اصلاح اعتبار جدید ، اعتبار موجود خود به خود تجدید میشود.

اعتبار اسنادی داخلی - ریالی

اعتبارات اسنادی داخلی که به ریال ایران گشایش می گردد و مقصد کالا و یا خدمت، اقامتگاه بانکهای مرتبط، متقاضی و ذینفع آن، در داخل مرزهای جغرافیایی جمهوری اسلامی ایران واقع است.

اعتبار اسنادی داخلی ریسک معامله را برای خریدار و فروشنده کاهش داده چون معامله بواسطه و بامحوریت بانک صورت میگیرد و شرایط مورد نظر طرفین توسط اشخاص ثالث دیگری مانند بانک، شرکت بازرسی کننده، حمل و نقل کننده، بیمه، و ... تأیید و تضمین میگردد.

اما معاملات LC محدودیت هایی هم دارد:

  • هزینه بالاتر از دیگر روش ها. استفاده از اعتبار اسنادی گرانتر از دیگر روش هاست و باعث افزایش هزینه می شود. چرا که بانک ها برای گشایش، هر بار اصلاح، هر بار تمدید کارمزد اخذ می نمایند.
  • کنترل سلیقه ای اسناد.علی رغم وجود مقررات UCP و ISBP گاهی اوقات کنترل اسناد بصورت سلیقه ای انجام می گبرد و وحدت رویه کامل بین بانک های درگیر در عملیات اعتبارات اسنادی در کشورهای مختلف وجود ندارد.
  • اعتبارات اسنادی در معاملات متقابل یعنی معاملات بدون پول از جمله معاملات تهاتری کاربرد ندارد.

ضمنا" انواع اعتبارات اسنادی موجود در هر کشور با کشور دیگر متفاوت است و برخی از کشورها که ریسک بالاتری نسبت به تسویه دارن از روشهای محکم تر برای آن کشور استفاده و نرخ های بهره و یوزانس بالاتری درنظر گرفته میشود

منابع:
  • http://www.mehrkalaco.com
  • سایت ویکی پدیا
  • http://www.ramsarco.ir
  • BANKER.IR و http://asrebank.ir
1394/08/17 از نهایت‌نگر
0
/
7
یک دقیقه وقت دارید؟
شما تنها یک قدم با به اشتراک گذاشتن اولین ایده خود فاصله دارید. برای انتشار مطالب خود در ارشن، لطفا ثبت‌نام خود را تکمیل کرده و شماره‌ی همراه خود را فعال نمایید.
تکمیل پروفایل
نمایش {{content.commentsTotal - content.comments.length}} نظر قبلی
علت امتیاز منفی

×
بله
خیر
تغییرات شاخص
شاخص کل
{{tepix.change}}
{{tepix.index}}
وضعیت بازار : {{closedTitle(tepix.isClosed)}}
شاخص کل
{{tepix.change}}
{{tepix.index}}
فرابورس
{{absValueChange(tepix.faraBourseChange)}}
{{tepix.faraBourseIndex}}
شاخص 50 شرکت
{{absValueChange(tepix.companyFiftyChange)}}
{{tepix.companyFiftyIndex}}
شاخص آزاد شناور
{{absValueChange(tepix.freeFloatChange)}}
{{tepix.freeFloatIndex}}
شاخص مالی
{{absValueChange(tepix.financialChange)}}
{{tepix.financialIndex}}
شاخص صنعت
{{absValueChange(tepix.indastryChange)}}
{{tepix.indastryIndex}}
2222
33333